手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈開(kāi)啟赴印熱潮，競(jìng)逐新“戰(zhàn)場(chǎng)”...

印度正成為手機(jī)廠商競(jìng)逐的新“戰(zhàn)場(chǎng)”。一批上游供應(yīng)鏈企業(yè)亦開(kāi)始將出海赴印提上日程。

2018年12月，OPPO、vivo先后對(duì)外宣布將擴(kuò)建現(xiàn)有的印度工廠。與此同時(shí)，光弘科技（300735.SZ）、華星光電、歐菲科技（002456.SZ）等三家企業(yè)亦向外透露了赴印計(jì)劃。

聞泰科技（600745.SH）是全球最大的手機(jī)ODM（原始設(shè)計(jì)商）工廠，該公司向《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者表示，5G時(shí)代萬(wàn)物互聯(lián)的特性會(huì)催生出數(shù)量龐大的智能終端需求，聞泰科技的目標(biāo)是“全球接單、當(dāng)?shù)亟桓丁?，因此有在多個(gè)海外市場(chǎng)建立工廠的計(jì)劃，印度只是其中之一。

2018年，當(dāng)智能手機(jī)在全球許多地區(qū)的出貨量放緩的同時(shí)，印度手機(jī)市場(chǎng)卻保持了持續(xù)增長(zhǎng)的勢(shì)頭。目前，印度已經(jīng)成為中國(guó)大陸、臺(tái)灣和韓國(guó)手機(jī)制造商的主要戰(zhàn)場(chǎng)。

Counterpoint研究數(shù)據(jù)顯示，印度智能手機(jī)用戶數(shù)量已超過(guò)4億，超越美國(guó)成為僅次于中國(guó)的全球第二大智能手機(jī)市場(chǎng)。2018年第三季度，小米以27%的市場(chǎng)份額在印度智能手機(jī)市場(chǎng)占據(jù)主導(dǎo)地位，緊隨其后的分別是三星（23%）、vivo（10%）、Micromax（9%）和OPPO（8%）；上述五大手機(jī)品牌占據(jù)了整個(gè)智能手機(jī)市場(chǎng)77%的份額，智能手機(jī)所占市場(chǎng)份額也達(dá)到整個(gè)手機(jī)市場(chǎng)的一半。其中，價(jià)格位于150~250美元之間的手機(jī)貢獻(xiàn)了近三分之一的銷量。

如今，部分國(guó)產(chǎn)手機(jī)廠商在當(dāng)?shù)氐默F(xiàn)有產(chǎn)能似乎已不能滿足印度龐大的市場(chǎng)需求。相關(guān)資料顯示，目前vivo印度工廠的產(chǎn)能為每月200萬(wàn)部，而OPPO印度工廠的產(chǎn)能為每月125萬(wàn)部。

2018年12月，OPPO與vivo先后對(duì)外宣布了擴(kuò)建印度工廠的計(jì)劃。目前，兩家廠商均在印度的大諾伊達(dá)地區(qū)擁有一座手機(jī)組裝廠，而新擴(kuò)建的廠商也將圍繞舊廠展開(kāi)。

vivo方面向記者表示，在獲得169英畝的土地后，公司在印度的第二個(gè)制造工廠已經(jīng)啟動(dòng)，項(xiàng)目總投資將達(dá)到400億盧比（約合人民幣近40億元）；建成后，vivo印度工廠的年產(chǎn)能將達(dá)到5000萬(wàn)部。OPPO在大諾伊達(dá)建立的第二家制造工廠將在2019年投產(chǎn)，該工廠每年能生產(chǎn)5000萬(wàn)部手機(jī)；除此之外，OPPO還購(gòu)置了印度新科技園區(qū)的土地，該園區(qū)計(jì)劃也在2019年正式啟動(dòng)，與OPPO達(dá)成協(xié)定的零部件供應(yīng)商也將在落成的科技園附近組建自己的生產(chǎn)線。

vivo方面稱，自2014年進(jìn)入印度以來(lái)，印度已成為vivo的關(guān)鍵市場(chǎng)；新工廠除能夠帶來(lái)5000個(gè)工作崗位外，還有助于印度制造業(yè)生態(tài)系統(tǒng)的發(fā)展。OPPO方面則對(duì)在印度建廠事宜拒絕置評(píng)。

在印度加大投資的不僅僅是手機(jī)廠商，一批上游供應(yīng)鏈企業(yè)亦做出了跟進(jìn)的姿態(tài)。

2018年8月，小米主要的零部件供應(yīng)商之一合力泰（002217.SZ）對(duì)外宣布，將投資2億美元在印度實(shí)行建廠計(jì)劃。合力泰工廠選址為印度安達(dá)拉邦蒂魯帕蒂市，工廠占地75英畝，主要以生產(chǎn)相機(jī)模組、薄膜晶體管、電容式觸摸屏模組、柔性印刷電路和指紋傳感器為主，工廠預(yù)計(jì)在2019年一季度開(kāi)始投產(chǎn)，每月可生產(chǎn)5000萬(wàn)個(gè)零部件。合力泰也是印度本土第一家生產(chǎn)相應(yīng)模組的制造商。

隨后，鏡頭模組龍頭廠商歐菲科技也表示，公司正在研究在印度或海外其他地區(qū)設(shè)廠的方案。近日，歐菲科技相關(guān)人員向記者表示，目前公司已經(jīng)在印度相關(guān)地區(qū)進(jìn)行建廠事宜的考察，但對(duì)于新工廠的選址、產(chǎn)線、投資額等細(xì)節(jié)暫時(shí)還無(wú)法確定。

2018年12月21日，光弘科技發(fā)布公告稱，公司全資子公司以增資方式向印度公司Vsun Mobile Private Limited（聞尚移動(dòng)）進(jìn)行投資，以5.1億印度盧比（約合人民幣4900萬(wàn)元）的估值為基礎(chǔ)，向聞尚移動(dòng)投資5.27億印度盧比（約合人民幣5000萬(wàn)元）的等額現(xiàn)金，認(rèn)購(gòu)其新增發(fā)行的1550萬(wàn)股股份。交易完成后，光弘科技將成為聞尚移動(dòng)控股股東，持股比例為50.82%。

聞尚移動(dòng)主營(yíng)業(yè)務(wù)為手機(jī)組裝，而光弘科技主業(yè)為消費(fèi)電子等相關(guān)產(chǎn)品的成品組裝。在此之前，光弘科技已與聞泰科技多有合作，而聞尚移動(dòng)原第二大股東張學(xué)營(yíng)（持股45%）正是聞泰科技董事長(zhǎng)張學(xué)政的兄弟。

華星光電是宣布進(jìn)軍印度的另一家廠商。記者從華星光電處了解到，此次印度開(kāi)建的是模組項(xiàng)目，總投資額15.3億元，項(xiàng)目將整合大尺寸電視屏及中小尺寸移動(dòng)終端顯示屏生產(chǎn)，規(guī)劃年產(chǎn)出800萬(wàn)片大尺寸電視面板及3000萬(wàn)片小尺寸手機(jī)面板。

值得注意的是，此次華星光電赴印建廠是為TCL印度產(chǎn)業(yè)園做相關(guān)配套，該產(chǎn)業(yè)園規(guī)劃年產(chǎn)出600萬(wàn)臺(tái)TV整機(jī)，未來(lái)不僅服務(wù)于TCL品牌，也將給印度市場(chǎng)的其他品牌提供ODM服務(wù)。

另外，華星光電的工廠選址與合力泰相同，均為印度安達(dá)拉邦蒂魯帕蒂市。華星光電方面向記者表示，全球手機(jī)廠商三星、小米、OPPO、vivo等均在印度設(shè)立生產(chǎn)基地，因此小尺寸顯示屏需求將在未來(lái)數(shù)年中穩(wěn)步增長(zhǎng)；華星光電印度模組項(xiàng)目將在本地直接對(duì)接終端品牌客戶，售后服務(wù)、效率、產(chǎn)品成本等方面比國(guó)內(nèi)更具優(yōu)勢(shì)，這將進(jìn)一步提升華星光電在全球面板行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力。

有供應(yīng)鏈人士向記者提到，盡管手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈毛利逐年走低，但上游企業(yè)出于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)層面的考慮，赴印建廠的名單與規(guī)模仍舊會(huì)持續(xù)擴(kuò)大；印度與國(guó)內(nèi)成熟的制造體系不同，目前依舊存在基建不足、人才缺失、產(chǎn)業(yè)配套不完善等問(wèn)題，廠商出海也必須留意到這些關(guān)鍵問(wèn)題。

終端廠與上游產(chǎn)業(yè)鏈接連掀起赴印熱潮，除看重印度地區(qū)強(qiáng)大的市場(chǎng)潛力外，也與近年來(lái)印度連續(xù)抬升電子消費(fèi)品關(guān)稅有一定的關(guān)系。

2017年12月，印度宣布將手機(jī)關(guān)稅從10%提高至15%；僅僅4個(gè)月后，印度再次將進(jìn)口手機(jī)的關(guān)稅從15%提高至20%。

目前，印度手機(jī)市場(chǎng)的主流機(jī)型依舊以200美元以下的產(chǎn)品為主，相對(duì)應(yīng)的，各廠商在印度市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)激烈程度卻在持續(xù)增加，成本管控成為各終端廠必須考慮的一個(gè)環(huán)節(jié)。Counterpoint資訊顯示，僅2018年7月，印度市場(chǎng)便一共有42款不同的智能手機(jī)面世，這一數(shù)據(jù)遠(yuǎn)高于2017年同期的25款。而且，就市場(chǎng)發(fā)展的趨勢(shì)來(lái)看，印度智能手機(jī)市場(chǎng)正處于擴(kuò)張期，中國(guó)手機(jī)廠商已經(jīng)在國(guó)內(nèi)經(jīng)過(guò)了這一歷程，因此對(duì)供應(yīng)鏈的掌控亦是尤為看重，上游廠商伴隨終端廠出海也是水到渠成。

但赴印建廠并不是所有供應(yīng)鏈企業(yè)的最佳選擇。手機(jī)外觀件龍頭藍(lán)思科(45.03, 0.82, 1.85%)技（300433.SZ）的高管告訴記者，藍(lán)思科技目前暫沒(méi)有開(kāi)赴印度的計(jì)劃。該高管表示，目前印度市場(chǎng)主要以低端機(jī)為主，而3D玻璃作為外觀件的新型產(chǎn)品，僅在打樣、試制這一過(guò)程便需要企業(yè)擁有足夠的科研、資金實(shí)力，同時(shí)還需要上下游產(chǎn)業(yè)鏈的協(xié)同支持，但當(dāng)下的印度市場(chǎng)并沒(méi)有這樣的條件。

該高管還指出，目前印度的消費(fèi)電子制造業(yè)依舊以組裝為主，而國(guó)內(nèi)電子制造產(chǎn)業(yè)鏈相當(dāng)完善，因此在可見(jiàn)的未來(lái)，手機(jī)產(chǎn)業(yè)的核心依舊在中國(guó)，未來(lái)消費(fèi)電子市場(chǎng)的科技爆發(fā)也一定會(huì)出現(xiàn)在國(guó)內(nèi)。

聞泰科技相關(guān)人士亦表達(dá)了類似的觀點(diǎn)。該人士指出，包括聞泰科技在內(nèi)，目前國(guó)內(nèi)的電子制造業(yè)正在向全球擴(kuò)張，這與5G時(shí)代即將開(kāi)啟的智能終端大爆發(fā)有一定關(guān)系。但需要注意的是，這種擴(kuò)張是出于對(duì)全球市場(chǎng)需求的考慮，并非是傳統(tǒng)意義上的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移。因?yàn)樵谟《鹊墓S只是做簡(jiǎn)單的組裝和包裝，而核心器件的生產(chǎn)則全部在中國(guó)；短期來(lái)看，印度也沒(méi)有充足的技術(shù)工人以及產(chǎn)業(yè)配套和產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)。隨著5G時(shí)代的到來(lái)，中國(guó)的產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢(shì)將會(huì)在5G時(shí)代得到加強(qiáng)和體現(xiàn)，因此如果沒(méi)有中國(guó)的支撐，印度的產(chǎn)業(yè)根本無(wú)法崛起，對(duì)中國(guó)而言也就不存在產(chǎn)業(yè)空心化的問(wèn)題。

• 蘋果明年開(kāi)始通過(guò)富士康在印度的工廠組裝iPhone手機(jī)

為避開(kāi)貿(mào)易戰(zhàn)影響 富士康擴(kuò)產(chǎn)印度iPhone產(chǎn)線。在過(guò)去十幾年來(lái)，全世界幾乎所有的iPhone都是在中國(guó)組裝完成，然而明年可能情況要發(fā)生改變了。據(jù)英國(guó)路透社消息，蘋果公司最快將于2019年開(kāi)始通過(guò)富士康在印度的工廠組裝iPhone手機(jī)。這也將是富士康首次在印度生產(chǎn)iPhone。

路透社引用知情人士的話，稱富士康將在印度生產(chǎn)蘋果公司最昂貴的高端機(jī)型，包括其目前的旗艦產(chǎn)品iPhone X系列。此人表示，這可能會(huì)幫助蘋果公司將其在印度的業(yè)務(wù)提升到一個(gè)新的水平。

《華爾街日?qǐng)?bào)》12月18日曾報(bào)道，鑒于全球智能手機(jī)銷售正趨于平緩，蘋果公司等智能手機(jī)生產(chǎn)商正寄望從印度市場(chǎng)以及當(dāng)?shù)匦略鍪謾C(jī)用戶中挖掘商機(jī)來(lái)實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)。但作為科技巨頭的蘋果公司在印度的市場(chǎng)份額持續(xù)下滑，收入遠(yuǎn)低于預(yù)期，在當(dāng)?shù)氐念I(lǐng)導(dǎo)層也動(dòng)蕩不穩(wěn)。

為了追趕競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，蘋果公司去年在印度南部城市班加羅爾附近建立了一家工廠，用來(lái)組裝其最便宜的機(jī)型iPhone SE。

上述消息人士向路透社透露，組裝蘋果手機(jī)的工作將在富士康位于泰米爾納德邦（Tamil Nadu）Sriperumbudur鎮(zhèn)的工廠進(jìn)行。

泰米爾納德邦工業(yè)部長(zhǎng)M C Sampath向路透社透露，富士康將投資250億盧比（約3．56億美元）擴(kuò)建這一工廠。他說(shuō)，這一投資將為當(dāng)?shù)貏?chuàng)造25000個(gè)工作崗位。

據(jù)悉，富士康其實(shí)在印度已開(kāi)設(shè)了多家工廠，在2015年的時(shí)候還曾宣布將在馬哈拉托特拉邦投資50億美元，建設(shè)一座手機(jī)及零部件工廠，并將在2020年為當(dāng)?shù)貏?chuàng)造5萬(wàn)個(gè)就業(yè)崗位。

此前曾有報(bào)道稱iPhone在印度市場(chǎng)的銷量大幅度下滑，即使在高端價(jià)位市場(chǎng)也在中國(guó)品牌的伏擊表現(xiàn)的差強(qiáng)人意。有分析人士稱，此舉或許是想通過(guò)在印度擴(kuò)建代工廠增加就業(yè)，以穩(wěn)固與當(dāng)?shù)卣年P(guān)系，從而獲得更好的政策支持以扭轉(zhuǎn)當(dāng)前銷量不佳的局勢(shì)。另外，還有人認(rèn)為中國(guó)代工廠的生產(chǎn)成本近年來(lái)不斷提高，也是印度工廠擴(kuò)建的原因之一。

• 緯創(chuàng)耗資1.4億元在印度設(shè)立第三座廠房

緯創(chuàng)（3231）昨（15）日公告，投資14.78億印度盧比（約新臺(tái)幣6.2億元）以租地委建方式，在印度取得不動(dòng)產(chǎn)，這是緯創(chuàng)在印度設(shè)立的第三座廠房，以因應(yīng)醫(yī)療與云端服務(wù)事業(yè)的發(fā)展。

緯創(chuàng)總經(jīng)理黃柏漙之前就表示，看好高成長(zhǎng)的印度市場(chǎng)，有擴(kuò)廠計(jì)劃。緯創(chuàng)在印度市場(chǎng)的策略，是協(xié)助當(dāng)?shù)仄放崎_(kāi)發(fā)產(chǎn)品跟服務(wù)。黃柏漙指出，緯創(chuàng)有制造管理跟軟件技術(shù)，之后會(huì)安排醫(yī)療、云端服務(wù)等新事業(yè)進(jìn)入當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)。

目前緯創(chuàng)在印度有兩個(gè)廠房，一個(gè)主要與當(dāng)?shù)丶按箨懯謾C(jī)品牌合作，另一個(gè)位于班加羅爾的廠房，主要生產(chǎn)蘋果iPhone SE，第三座廠房也在班加羅爾方。雖然第三座廠是因應(yīng)醫(yī)療事業(yè)，外界認(rèn)為未來(lái)也可能支持iPhone的生產(chǎn)。

緯創(chuàng)2018第3季稅后純益12.41億元，季增93.79%，年增35.14%，為今年單季新高，第3季每股稅后純益（EPS）為0.44元。法人認(rèn)為，緯創(chuàng)第3季在iPhone舊機(jī)款的出貨明顯增長(zhǎng)，加上蘋果筆電Macbook的鍵盤業(yè)務(wù)亦有所挹注，帶動(dòng)獲利大幅增長(zhǎng)。

緯創(chuàng)10月?tīng)I(yíng)收916.35億元，月增4.6%、年增2.1%，累計(jì)今年前十月?tīng)I(yíng)收7258.13億元，年增9.3%，為歷年同期新高。緯創(chuàng)指出，10月筆電出貨150萬(wàn)臺(tái)、桌機(jī)110萬(wàn)臺(tái)、服務(wù)器18萬(wàn)臺(tái)、液晶顯示器55萬(wàn)臺(tái)、電視20萬(wàn)臺(tái)。

法人指出，緯創(chuàng)10月所有產(chǎn)品線的出貨量全部下滑，但10月單月?tīng)I(yíng)收仍能小幅成長(zhǎng)，可能是來(lái)自iPhone的出貨量增加所帶動(dòng)。

展望第4季，緯創(chuàng)表示，第4季筆電出貨量季增0至5%，其他產(chǎn)品第4季的出貨量，例如服務(wù)器、液晶電視，桌面計(jì)算機(jī)與液晶監(jiān)視器等，若與第3季相比，則是持平或稍微往上。由于英特爾中央處理器缺貨，緯創(chuàng)筆電出貨量預(yù)估仍能持平或小幅往上，優(yōu)于同業(yè)水平。